Noticias 19 de diciembre
Los mercados estadounidenses se aproximan al cierre de una semana volátil con un tono más constructivo, apoyados por la estacionalidad típica de fin de año, aun cuando los rendimientos de los bonos se mantienen elevados. En la antesala de la jornada, los futuros del S&P 500 avanzan 0,2% y los del Nasdaq 100 suben 0,3%, después de que el índice de referencia registrara el jueves su mayor ganancia del mes. La sesión también está marcada por el vencimiento de opciones del viernes, con un interés abierto récord estimado en USD 7,1 billones que expira antes del período festivo, tradicionalmente asociado a menor volumen de negociación y un sesgo positivo.
En el plano corporativo, Oracle sube más de 5% en el premarket al encabezar el grupo inversor que acordó trasladar las operaciones de TikTok en Estados Unidos a una estructura bajo control estadounidense. El movimiento reactivó el optimismo en torno a tecnología y a la temática de inteligencia artificial. En paralelo, se reporta que las acciones estadounidenses recibieron cerca de USD 78.000 millones en la semana al 17 de diciembre, según Bank of America, con el sector tecnológico mostrando flujos positivos por primera vez en tres semanas. Aun con esa mejora, se señala que podría requerirse un nuevo catalizador para sostener el momentum.
En Europa, la renta variable opera prácticamente sin cambios, con el Stoxx Europe 600 estable, mientras los mercados asimilan el repunte global de tasas. En renta fija, el movimiento alcista continúa: el rendimiento alemán a 30 años se ubica en su nivel más alto desde 2011, reflejando el impacto del endurecimiento monetario en Japón y su contagio a los mercados desarrollados. En noticias corporativas, BBVA anunció el mayor programa de recompra de acciones de su historia, en un contexto en el que busca dejar atrás el episodio de su fallida oferta por Banco Sabadell.
En Asia, Japón concentra la atención tras la suba de tasas del Banco de Japón, que llevó el rendimiento del bono japonés a 10 años a máximos desde 1999 y reforzó la señal de continuidad del ciclo de ajuste si la economía evoluciona según lo previsto. Sin embargo, la falta de definiciones claras sobre el sendero futuro de tasas generó una reacción adversa en el mercado cambiario, con el yen debilitándose con fuerza frente a un dólar más firme. En India, se informó que el conglomerado de Gautam Adani mantiene conversaciones con un estado del norte del país para desarrollar un proyecto de energía nuclear comercial, anticipándose a la apertura del sector a empresas privadas.
En criptoactivos, el apetito por riesgo se refleja en avances, con Bitcoin subiendo 3% hasta USD 88.190 y Ether aumentando 4,8% hasta USD 2.964, en línea con el mejor tono observado en tecnología y activos de crecimiento.En mercados de bonos, los rendimientos soberanos suben de forma generalizada. El Treasury a 10 años avanza tres puntos básicos hasta 4,15%, mientras el bono alemán a 10 años sube cuatro puntos básicos a 2,89% y el británico a igual plazo se ubica en 4,52%. El movimiento se vincula principalmente a la decisión del Banco de Japón y a expectativas de políticas monetarias menos laxas a nivel global.
En commodities, el petróleo intenta estabilizarse tras una semana negativa: el WTI sube 0,4% hasta USD 56,36 por barril, aunque el Brent acumula una caída superior al 2% en la semana ante temores de sobreoferta. El oro opera levemente a la baja (-0,1%), en un contexto de dólar más fuerte y mayores rendimientos reales.En el sector automotriz, Rivian registró un fuerte avance tras conocerse que se acerca al lanzamiento de su modelo R2 con precio estimado de USD 45.000 y tras anunciar el desarrollo de su propio chip de inteligencia artificial. La acción subió más de 15% en la sesión previa, alcanzando su nivel más alto en casi dos años, en un movimiento atribuido a las expectativas de demanda vinculadas al R2 y a las novedades tecnológicas comunicadas por la compañía.
Finalmente, en el ámbito público, el Departamento de Defensa de Estados Unidos informó que el Pentágono suspendió su auditoría anual por octavo año consecutivo, prolongando una serie de problemas de rendición de cuentas financiera que ha recibido críticas bipartidistas. Los resultados de estas auditorías se han convertido en un tema de controversia en campañas políticas, en medio de cuestionamientos persistentes sobre la supervisión del gasto militar. El Secretario de Defensa, Pete Hegseth, abordó el asunto en un comunicado adjunto, señalando que el Departamento no puede resolver décadas de guerra, negligencia de la base industrial de defensa y una deuda nacional en aumento mediante gasto sin control. También se reiteró que el Departamento ha enfrentado dificultades de responsabilidad financiera desde el inicio de estas auditorías exhaustivas, que cada año han evidenciado desafíos para rastrear y contabilizar los gastos militares.
@Marex/ investing